Применение факторинга

Экономика и финансы » Применение факторинга в управлении дебиторской задолженностью компании » Применение факторинга

Страница 1

С ростом дебиторской задолженности при предоставлении клиентам коммерческого кредита закономерен и рост неоплаченных вовремя долгов, которые способны со временем превратиться в безнадёжные долги. В такой ситуации можно рекомендовать руководству ООО «МехМаш» создать резерв на списание безнадежных долгов.

Анализ дебиторской задолженности ООО «МехМаш» показал высокий её рост в 2013 году – 42,85%. Такое увеличение дебиторской задолженности требует от компании увеличения количества сотрудников, занятых административным управлением дебиторской задолженностью. К тому же в 2013 году по-прежнему наблюдается дефицит собственных оборотных средств. Таким образом, наблюдается недостаток источников финансирования. Значительная сумма средств иммобилизована в дебиторскую задолженность, заёмные средства направлены на финансирование внеоборотных активов и дебиторской задолженности. Подобная тенденция заставляет искать пути ускорения инкассации дебиторской задолженности и новых способов обеспечения исполнения обязательств.

Решению данных проблем может способствовать внедрение и использование факторинга, как финансового инструмента и комплекса финансовых услуг. Факторинг – относительно новая система финансирования, согласно которой поставщик товаров переуступает краткосрочные требования по товарным сделкам факторинговой компании с целью незамедлительного получения большей части платежа, гарантии полного погашения задолженности, снижения расходов по ведению счетов. При проведении факторинга поставщик сообщает факторинговой компании список своих торговых партнеров и предполагаемый объём поставок товаров. Факторинговая компания проверяет кредитоспособность каждого из покупателей и объявляет поставщику величину возможного кредитного лимита по каждому из них. В рамках этого лимита поставщик может осуществлять поставки товаров без риска неполучения платежа, т.к. если должник в установленный срок не погасит задолженность, то это сделает факторинговая компания. Поставив товар, продавец немедленно получает от факторинговой компании от 70 до 90% суммы фактуры, причем все расходы по ведению счетов и получению средств от покупателя берет на себя факторинговая компания. Получив причитающиеся средства от покупателя, факторинговая компания выплачивает поставщику остаток суммы фактуры за вычетом процента за кредит и комиссии за услуги. Срок кредита по факторингу обычно составляет до 120 дней, а годовая процентная ставка, превышает ставку банковского кредита. Комиссия, взимаемая факторинговой компанией за услуги, составляет до 3% к стоимости контракта.

Факторинг позволяет предоставить организациям-поставщикам своевременное погашение дебиторской задолженности, сокращение потерь из-за задержки платежей, предотвращение появления сомнительных долгов, устранение взаимных неплатежей, ускорение оборачиваемости капитала и повышение ликвидности компании, а также административное управление дебиторской задолженностью.

Предварительно все клиенты ООО «МехМаш», пользующиеся коммерческим кредитованием, согласились взаимодействовать с факторинговой компанией. К тому же при факторинге с регрессом не требуется согласия клиента на переуступку денежного требования.

Учитывая достаточно большой объём кредиторской задолженности и существенную зависимость компании от кредиторов, для ООО «МехМаш» становится нежелательным брать кредит под увеличение объёма коммерческого кредитования. Это ограничивает компанию в значительном увеличении объёма продаж с предоставлением клиентам отсрочки платежа и получением, тем самым, существенного конкурентного преимущества. Сравнение факторинга с традиционными формами банковского кредитования представлено в таблице 9.

Таблица 9

Сравнение факторинга и традиционных форм банковского кредитования

Договор факторинга

Кредитный договор

Договор овердрафта

Не предусматривает целевого характера предоставления средств

Как правило, предусматривает строго целевое использование выданных денежных средств

Овердрафт не предусматривает целевого назначения использования полученных средств

Погашается из денег, поступающих от дебиторов клиента

Кредит возвращается банку заёмщиком

Овердрафт возвращается банку заёмщиком

Факторинговое финансирование выплачивается на срок фактической отсрочки платежа

Кредит выдаётся на фиксированный срок, как правило до одного года

Устанавливаются жёстки сроки пользования траншем, как правило, не превышающие 30 дней

Факторинговое финансирование выплачивается в день поставки товара, выполнения работ, оказания услуг

Кредит выплачивается в обусловленный кредитным договором день

Срок действия договора по возобновляемой кредитной линии не может превышать трёх - шести месяцев

Для факторингового финансирования обеспечением является уступленное денежное требование

Кредит, как правило, выдаётся под залог и предусматривает обороты по расчётному счёту, адекватные сумме займа

Овердрафтом предусмотрено поддержание определённого оборота по расчётному счёту. Обеспечение в виде залога не требуется

Размер фактического финансирования неограничен и может безгранично увеличиваться по мере роста объёма продаж клиента

Кредит выдаётся на заранее обусловленную сумму

Лимит овердрафта устанавливается из расчёта 15-30% от месячных кредитных поступлений на расчётный счёт заёмщика

Факторинговое финансирование погашается в день фактической оплаты дебитором поставленного клиентом товара

Кредит погашается в заранее обусловленный день

Все кредитовые поступления автоматически списываются с расчётного счёта в погашение овердрафта и процентов по нему

Факторинговое финансирование оформляется автоматически при предоставлении накладной и счёта-фактуры

Для получения кредита необходимо оформлять большое количество документов

Для получения овердрафта необходимо оформлять большое количество документов

Факторинговое финансирование сопровождается сервисом, который включает в себя: управление дебиторской задолженностью, покрытие рисков, связанных с поставками на условиях отсрочки платежа, консалтинг и др.

При кредитовании помимо предоставления средств клиенту и расчётно-кассового обслуживания банк не оказывает заёмщику каких-либо дополнительных услуг

При овердрафте помимо предоставления средств клиенту и расчётно-кассового обслуживания банк не оказывает заёмщику каких-либо дополнительных услуг

Страницы: 1 2 3 4 5 6

Познавательно о финансах:

Значение финансового контроля
Финансовый контроль является формой реализации контрольной функции финансов. Финансовый контроль - совокупность действий и операций по проверке финансов и связанных с ними других вопросов хозяйственной деятельности экономических субъектов. Для осуществления финансового контроля созданы контрольные ...

Расчет и оценка по данным баланса финансовых коэффициентов ликвидности
Платежеспособность предприятия – его способность оплачивать краткосрочные обязательства в установленные сроки. Оценка платежеспособности производится на основе ликвидности оборотных активов. Чем выше доля активов, которые легко могут быть превращены в денежные средства, тем выше платежеспособность ...

Анализ динамики, состава и структура активов предприятия
Финансовое состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависит от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они ему приносят. Сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, содержатся в активе баланса. Ка ...

Категории

Copyright © 2018 - All Rights Reserved - www.mayaci.ru